A principios de la década de 1990, el aumento de los costos involucrados en la producción de películas y la comercialización de las películas tuvo un impacto negativo en las películas artísticas. El hecho de que no se pueda garantizar el retorno de la inversión hace que las películas de arte sean menos populares entre los cineastas. La financiación del inframundo, la agitación política y económica, la televisión y la piratería demostraron ser una amenaza fatal para el cine paralelo, ya que disminuyó.
Además, una de las principales razones del declive del cine paralelo en la India es que el FFC o la Corporación Nacional de Desarrollo de Películas de la India no analizaron seriamente la distribución o exhibición de estas películas. El sistema de exhibición principal no recogió estas películas porque estas películas no tenían el llamado “valor de entretenimiento” que estaban buscando. Se habló de construir pequeños teatros para tal película, pero no se hizo ningún intento serio de realizar este modo alternativo de exhibición. Por lo tanto, a algunas Sociedades Cinematográficas se les permitió proyectar estas películas; eso también en una sola base de detección. El advenimiento de la televisión y su popularidad vieron declinar el movimiento de la sociedad cinematográfica. Gradualmente, el gobierno redujo el patrocinio de tales películas, ya que solo tenían películas invisibles para mostrar en sus balances.
El cine paralelo en su verdadero sentido siempre estuvo al margen del cine convencional. Dado que la mayor parte del cine paralelo rechazó la visión regresiva del mundo que fue encarnada en gran medida en el cine convencional, nunca encontraron aceptación en el sistema principal de producción, distribución y exhibición. Con la ausencia de un sistema de exhibición alternativo o un circuito de casa de arte como se le llama en el oeste, muchas de las películas extraordinarias hechas por cineastas de la presente generación como Sushant Mishra, Himanshu Khatua, Ashish Avikunthak, Murali Nair, Amitabh Chakraborty, Paresh Kamdar, Priya Krishnaswamy, Ramchandra PN, Ashwini Mallik, Anand Subramanian, Sanjivan Lal, Amit Dutta, Umesh Vinayak Kulkarni, Gurvinder Singh, Bela Negi nunca han tenido una gran audiencia.
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